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两类股显露王者之风(附股)

不识庐山真面目,只缘身在此山中。最近市场可能让不少人有点儿懵,一边是美国确诊百万,美股一步一个脚印,大踏步走出疫情坑;另一边是国内疫情消散,A股拱一步退三步,3000点折扣大酬宾......

其实,相较于美股股价和国内房价走势,基本上也大体相同,毕竟大类资产配置决定其价值高度。

昨天两市全天高开低走,特别是午后,受到众多外在因素的影响跌幅加剧,北上资金流入32亿,盘面上呈现两个特点,高位股接力失效和科技股的阴跌。

特殊的会议时间窗口,主力资金多还是以观望为主,等待进一步政策落地的消息指引。科技股因为带头大哥中芯国际的走低而表现不佳,这是拖累市场情绪的关键。空间板从之前的七板压缩到四板,连板股晋级率也降低了,体现出游资热情退潮。

好在迈瑞医疗、贵州茅台等这些权重表现不错,不至于让指数杀得太难看,其实最近个股普遍还是有点惨的,主要还是此前咱们说到的市场生态的问题。

市场极端分化的倒并非风格上,而是主流资金的选择上。一边是高高在上的女神被捧上天;另一边各路屌丝依旧无人问津,特别是ST板块,几乎天天都是跌停潮......

创业板注册制对市场生态的推动正在发生潜移默化的影响,这也是市场走向成熟的标志,同样也是未来市场格局演变的趋势。(文末福利,扫码即可领取大礼包)

左手科技,右手消费!

近两个月以来,资金偏爱防御性消费,这里面有业绩的驱动,也有两个外部环境的不确定性,又是在整体市场偏弱的背景下,资金的谨慎度明显增加,也就强化了抱团消费白马股的意愿。月初的时候就已经说过了,可以参考去年同期的市场表现,如今看来确实很像去年5-7月那段时间。

另外,今年防御品种有两个增量逻辑,就是注册制,垃圾股退市,还有就是海外放水后的资产荒,外资天天买。这两个因素,加剧了防御性板块的弹性。当然,这也是监管层喜闻乐见看到的情形。

想要打破这一格局,除非出现两个方面的影响:

一是美股杀跌,外资跟风出逃,白马行情结束,A股也免不了跟风而下的俗套;

二是类别去年7月,科技股开始崛起,弹性品种打破防御品种的市场平衡,后来居上占据主导地位。

目前来看,后者可能性会更大。美股想要杀跌除非再次出现黑天鹅来袭,毕竟零利率资金泛滥,流动性摆在这儿,市场都会给出相应地溢价,就像现在A股上的必选消费,抱团抱的死死的,根本跌不下来。

后者想要科技股的崛起,主要看两个方面的因素,一是海外疫情,二是华为问题。现阶段看可能并不太乐观,毕竟市场表现就已经反应出来,预计6月下旬开始就会逐渐明朗,恰好与去年7月份的时间相对应,也与华为120天的缓冲期有关,届时可能会提前明朗。

距离7月份还有1个月时间的过渡期,这期间指数大概率是以反复震荡为主,局部机会则是以目前大会政策上的方向来决定,构筑波段上的结构性行情,可少量参与但也不值得过度消耗精力。真正的重心还是在于消费与科技之间的平衡配置,这才是下半年的主流行情。

为此,今日特意大消费和大科技两大领域中,各精选出2支极具价值的潜力龙头,今日与大家共享,扫码添加微信,即可免费领取。

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