来源：消金界

在上海人流量最大的地铁站之一——人民广场站，通往热门商区的通道内，一整排的美团医美广告甚是抢眼。

在将医美业务升级为独立的事业部之后，2019年美团将发力医美行业，联合上游品牌及下游机构，渗透用户市场。

但美团发力医美，却未全面染指医美分期。

用户在美团上选好某个医美方案后，如果想分期，需要到店分期。

根据商家的客服介绍，他们与多个医美分期平台合作，用户到店之后可以自行选择使用分期产品。

美团金融方面称，通过美团进行分期也不是不可以，但需要“美团钱包”中，有“买单”功能，不过目前“买单”功能只向很少一部分用户开放。

消金界询问多位美团用户后发现，他们的美团钱包中，都没有“买单”功能。

这或许是近来整个美团业务的一个缩影：继续铺垫场景，但放缓了金融业务的步伐。   

 金融业务体量有限

美团APP的美团钱包中，有借钱、美团信用卡、理财、信用卡还款等板块。

美团信用卡是上海银行等与美团点评合作的联名信用卡；理财则是由民生银行等代销的理财产品。

这其中，重头戏还是以“美团生活费”为名的现金贷产品。

“美团生活费”的可借额度可大可小，由美团根据用户的信用状况自动生成。

在不超过可借资金总额的前提钱，可以循环借款，但每笔借款金额要大于500元，并且不能超过10000元。借款可以分3、6、12进行分期还款。

美团生活费背后放贷主体是重庆三快小额贷款有限公司（以下简称“重庆三快小贷”）。

美团在2016年年底拿下了这块小贷牌照。之后通过重庆三快小贷，向美团用户和商家提供无抵押贷款。

其中，单一商家最高的信贷额度为100万元，单一用户最高信贷限额为5万元。

根据美团上市时披露的数据，截至2018年4月底，美团向商家发放的应收贷款余额为14亿元，向用户发放的应收贷款总额为7亿元。

而根据美团点评2018年年报，美团的小贷业务，2018年全年的无抵押应收贷款为39.88亿元，比2017年的17.76亿元，同比增加了124.55%。

这一增幅不可谓不大，但总量却与美团期待的相差甚远。   

 千亿金融梦

谈论美团的金融业务，王兴在2015年的一句话经常被提及——美团要“打造一个千亿元资产规模的金融事业”，这是美团在金融业务上最初的愿景。

美团声称，作为科技平台，美团链接消费者和商家，覆盖信息流和资金流，美团要由消费者扩展至服务供应端，带动互联网渗透至整个服务产业价值链。

毫无疑问，在这个服务产业价值链上，面向C端的消费金融是一个不可或缺的环节，更是一块谁都不愿意放弃的“肥肉”。

在业务方面，除了传统的餐饮外卖、到店、酒店及旅游，美团还在不断地拓展新场景。

2018年，美团在南京和上海试点了网约车服务，4月份完成了对摩拜的收购，利用摩拜的入口，将线下流量引导至美团平台。

2018年全年，美团总交易金额为5156亿元，同比增长44.3%，交易用户总数4亿，同比增长29.3%，活跃商家总数为580万，同比增长32.1%。

王兴表示，2019年，美团将继续执行“Food+Platform”的战略，探索新的业务，强化美团的生态系统，实现规模经济和网略效应。

按照目前美团的体量与发展逻辑，王兴“千亿资产规模的金融事业”，并非痴人说梦，但大环境转向，却绊住了美团金融业务扩张的脚步。   

 遭遇强监管

无论是美团点评的招股说明书，还是上市后的第一份年报，美团对于金融业务都轻描淡写，几笔带过。

美团在金融业务上有些刻意的低调。现实，没有给王兴预计的“风调雨顺”。

美团面临的金融监管环境，与2015年相比已是天壤之别。

2016年9月，美团全资收购钱袋宝，获得了第三方支付牌照。同一个月，美团在重庆成立了重庆金诚互诺保险经纪公司，拿到了保险经纪牌照。同年11月，美团成立重庆三快小贷，拿下小贷牌照。2017年，美团参股的吉林亿联银行也宣告成立，美团的持股比例为28.5%。

短短一年之内，美团就拥有了第三方支付、保险经纪、小贷、银行牌照；但还没有来得及庆贺，支付、小贷、民营企业入股银行等领域都迎来了严监管。

在拿到支付牌照后，美团因“代收代付”被支付清算协会责令整改，央行也对美团进行了多次处罚。

2018年12月，中国人民银行支付结算司下发《关于支付机构撤销人民币客户备付金账户有关工作的通知》特急文件，规定支付机构应于2019年1月14日前撤销人民币客户备付金账户。

央行副行长范一飞更是强调，对支付行业的严监管将成为常态。

在现金贷领域，2017年12月，互联网金融风险专项整治工作领导小组办公室、P2P网贷风险专项整治工作领导小组办公室，下发了《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》，通知要求，严格规范网络小额贷款业务管理。暂停发放无特定场景依托、无指定用途的网络小额贷款，逐步压缩存量业务，限期完成整改。

监管还要求，小贷发行的ABS要纳入表内融资，小贷本来就有杠杆的限制，将发行的ABS纳入表内，无疑大大限制了小贷放款的规模。

摆在美团面前的，一边是金融的严监管，另一边还有蚂蚁金服等巨头早已抢占先机。这一幕，也发生在网约车业务中。

此前美团试图以补贴挑战滴滴的行业霸主地位，但在网约车业务受到强监管，再加上用户习惯已养成，一时之间难以达到目标，美团不得不放慢脚步。

在金融业务中，王兴的千亿金融梦，也面临着相似的困境。

然而于美团而言，其开拓场景的能力有目共睹。就在近日，美团正式推出新品牌“美团配送”，并宣布开放配送平台。

当下金融业务或许只是暂时放缓而不会被搁置，毕竟在“场景为王”的消金时代，谁会放弃到嘴的肥肉呢？