中国人民银行货币政策司11月6日发文表示，降低存量房贷利率工作已基本完成，超过22万亿元存量房贷利率下调，平均降幅0.73个百分点，惠及超5000万户、1.5亿人，每年减少借款人利息支出1600亿—1700亿元，户均每年减少3200元。

惠及超5000万户、1.5亿人

中国人民银行货币政策司表示，央行适时调整优化房贷利率政策。一是建立新发放首套房贷利率政策动态调整机制。适应房地产市场供求关系发生重大变化的新形势，2022年12月，中国人民银行、原银保监会建立新发放首套房贷利率政策动态调整机制，在因城施策原则下，有序实现房贷利率政策的双向动态调整。有效支持城市政府用足用好政策工具箱，既体现房地产市场区域特征，也有利于稳定政策预期。

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二是调降房贷利率政策下限。2022年5月和2023年8月，分别下调首套和二套房贷利率政策下限0.2个和0.4个百分点，进一步拓宽房贷利率自主定价空间，引导降低新发放房贷利率，支持居民刚性和改善性住房需求。2023年9月，新发放房贷加权平均利率4.02%，同比下降0.32个百分点。

三是推动降低存量首套房贷利率。2023年8月，中国人民银行、金融监管总局明确，符合条件的存量首套房贷借款人可与承贷金融机构协商降低利率。中国人民银行指导金融机构按照市场化、法治化原则，迅速落实，向借款人让利。降低存量房贷利率工作已基本完成，超过22万亿元存量房贷利率下调，平均降幅0.73个百分点，惠及超5000万户、1.5亿人，每年减少借款人利息支出1600-1700亿元，户均每年减少3200元。

中国人民银行货币政策司表示，持续深化利率市场化改革应在三个重点上发力。一是健全市场化利率形成、调控和传导机制，疏通资金进入实体经济的渠道，促进优化金融资源配置。二是推动存贷款利率进一步市场化，坚持用改革的办法，引导融资成本持续下降。三是持续提升房贷利率市场化程度，更好支持刚性和改善性住房需求。

据每日经济新闻此前报道，9月25日，商业银行正式开启存量首套房贷利率调整工作；10月25日，“二套转首套”“固定利率/基准利率转浮动利率”等存量房贷利率开启批量调整。不少前期自主申请且通过审核的借款人均表示，已经收到了银行发来的通知短信，手机银行App中的贷款合同和还款计划均已自动变更。

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“提前还贷”现象降温

近日，各家银行发布的三季报“成绩单”提到，存量房贷利率下调对提前还款趋势有一定缓和作用。

10月26日，建设银行首席财务官生柳荣在该行2023年第三季度业绩说明会上表示，目前该行99%符合条件的住房贷款已完成利率调整。

10月27日，农行个人信贷部总经理查成伟在该行2023年第三季度业绩说明会上介绍，农行为符合条件的存量首套房贷实施利率下调，共惠及730多万客户，平均下调幅度73个基点。

“存量首套房贷利率下调后，房贷客户的利息负担减少，提前还款动力有所下降。”查成伟表示，今年三季度，农行个人住房贷款提前还款金额环比二季度下降20%以上。生柳荣也提到，提前还款方面，存量房贷利率下调对于提前还款趋势有一定的缓和作用，9月当月该行提前还款规模环比下降7.2%。

“从目前监测到的情况来看，9月提前还款量较8月确实是有下降的一个趋势。我们也相信这个趋势对后续的信贷业务增长会形成比较有力的支撑。”邮储银行副行长、董秘杜春野在该行业绩会上表示。

招商银行管理层在业绩说明会上透露，该行提前还贷的高峰是今年3月份，存量房贷利率下调之后，目前提前还贷的量已经减少差不多一半，但是跟之前正常的月份比，提前还贷的量还是偏多。

存量房贷利率调整对提前还款情况有抵补作用的同时，也对商业银行净息差产生一定影响。中信建投证券分析师马鲲鹏团队测算指出，第三季度上市银行净息差（测算值）季度环比下降4bps至1.74%。其中，国有行、股份行、城商行、农商行净息差分别为1.64%、1.81%、1.68%、1.86%。从个股来看，几乎全部银行前三季度净息差均较上半年有明显下滑。

国信证券王剑团队研报认为，受LPR下行、信贷需求低迷、对公存款成本上升等因素影响，银行净息差持续回落，拖累营收以及净利润增速，这是今年以来一直持续的趋势。展望未来，明年净息差下行压力仍然较大：一是LPR下降后的重定价影响或将持续到明年；二是存量按揭利率调整的翘尾因素将主要影响明年净息差；三是化债可能对净息差带来影响。